بازارهای بورس جهانی روز سه‌شنبه شاهد بازگشت محتاطانه‌ای بودند و S&P 500 با افزایش توجه سرمایه‌گذاران به دو رویداد مهم: گفت‌وگوی تجاری بین ایالات متحده و چین در آخر هفته و جلسه فدرال رزرو در چهارشنبه، بالاتر رفت. این شاخص در پایان روز در سطح 5639.73 بسته شد و کاهش‌های قبلی از پایین‌ترین سطح 5586.4 را جبران کرد، زیرا حمایت تکنیکی در نزدیکی آن سطح همچنان قوی باقی ماند.

احساس ریسک به دلیل نظرات مختلط قبل از جلسه ژنو ایالات متحده و چین کاهش یافت. وزیر خزانه‌داری اسکات بسنت این جلسه را «مشغول کار روی این که درباره چه چیزی صحبت کنیم» توصیف کرد، در حالی که پکن با سردی پاسخ داد و به ایالات متحده هشدار داد که گفت‌وگو را با تبعیت اشتباه نگیرد. با وجود این لحن محتاط، معاملات آتی در طول آسیا در شرایط مثبت باقی ماند و بازگشت در بورس هنگ‌کنگ نیز به تقویت میل ریسک جهانی کمک کرد.

بازارها همچنین از سیگنال‌های جدید سیاسی چین به طور متعادل حمایت یافتند. پکن به کاهش نرخ‌های بهره اشاره کرد و دامنه سرمایه‌گذاری بیمه‌گران در بازار سهام را گسترش داد، هرچند سرمایه‌گذاران با توجه به عدم وجود محرک‌های مالی مستقیم همچنان محتاط هستند. در حال حاضر، این اقدامات بیشتر تسکینی نسبت به مؤثر بودن هستند.

توجه اکنون به تصمیم‌گیری سیاسی آینده فدرال رزرو معطوف شده است. تغییرات در نرخ‌ها پیش‌بینی نمی‌شود، اما معامله‌گران به دقت به دنبال هرگونه سیگنال ملایم هستند—به‌خصوص پس از آنکه داده‌های اخیر اشتغال ایالات متحده به بازار کار پایدار اشاره کردند. این قدرت باعث شده است بازارها پیش‌بینی‌های خود از کاهش نرخ‌ها در پایان سال جاری را کمی کاهش دهند.

تحلیل تکنیکی

S&P 500 یک جلسه پرنوسان را شاهد بود که با نوسانات تند در جهت‌های مختلف آغاز شد، با قیمت آغازین 5592.55 و به‌طور موقت به پایین‌ترین سطح 5586.4 رسید و سپس به بازیابی قوی‌ای پرداخت. با این حال، آن افزایشی با موانعی در نزدیکی 5670.47 مواجه شد که مانع از ادامه افزایش قیمت شد. قیمت از آن زمان در یک محدوده تنظیمی بین 5620 تا 5665 قرار گرفته و مومنتوم کاهشی شده است.

میانگین‌های متحرک کوتاه‌مدت (5، 10، 30) پس از یک تقاطع صعودی نشانه‌هایی از فشردگی نشان می‌دهند، اما شیب صعودی شروع به صاف شدن کرده که نشان‌دهنده توقف در قدرت روند است. قیمت کمی بالاتر از MA 30 دوره‌ای در نوسان است، که نشان می‌دهد خریداران هنوز در تلاش هستند تا حمایت‌های کوتاه‌مدت را حفظ کنند.

تصویر: SP500 از پایین 5586 بازمی‌گردد و به قله 5670 می‌رسد قبل از اینکه متوقف شود، همانطور که در اپلیکیشن VT Markets مشاهده می‌شود

در جبهه MACD، تقاطع صعودی اخیر همچنان پابرجاست، اما میله‌های هیستوگرام در حال کوتاه شدن هستند و نشان‌دهنده کاهش مومنتوم صعودی هستند. حرکت بالای 5640 نشان‌دهنده تلاشی برای بازپس‌گیری زمین‌های بالاتر است، اما عدم موفقیت در عبور قاطع از 5670 شاخص را در معرض خطر کاهش مجدد قرار می‌دهد—به‌خصوص اگر 5610–5585 نتواند حفظ شود.

اگر گاوها بتوانند با قاطعیت 5670.47 را بازپس‌گیری کنند، مومنتوم صعودی ممکن است دوباره به سمت 5685–5700 شتاب بگیرد. با این حال، شکستن زیر 5585 می‌تواند فشار فروش مجددی را دعوت کند که قیمت را به سمت پایین‌های قبلی برگرداند.

پیش‌بینی محتاطانه

اگر مذاکرات تجاری ژنو نشانه‌هایی از ساختار یا صداقت نشان دهند، ممکن است شاهد چالش S&P 500 در مقابل مقاومت نزدیک به 5686.55 باشیم. با این حال، سیگنال‌های متفاوت از بانک‌های مرکزی و خطرات جغرافیایی دائمی ممکن است باعث محدودیت افزایش‌ها در کوتاه‌مدت شوند. ظهور نقاط قوی احتمالاً منجر به تجمیع کوتاه‌مدت در محدوده 5630–5660 خواهد شد، مگر اینکه کاتالیزورهای قوی‌تری بروز کند.