AUD/USD روز پنج‌شنبه در محدوده 0.7100 و نزدیک به اوج‌های چند هفته اخیر نوسان کرد؛ پس از یک روند بهبود پیوسته، با این حال با بازپس‌گیری بخشی از قدرت توسط دلار آمریکا اندکی نرم‌تر شد. داده‌های اشتغال استرالیا از سرد شدن سریع‌تر بازار کار حکایت داشت، در حالی‌که انتظارات تورمی بالاتر رفت؛ بنابراین سیگنال‌های کلان همچنان ترکیبی و متناقض باقی ماند. بانک مرکزی استرالیا (RBA) در نشست آگوست خود نرخ نقدی را در سطح 4.35% ثابت نگه داشت و بار دیگر تأکید کرد در صورت افزایش ریسک‌های صعودی تورم می‌تواند نرخ‌ها را بالا ببرد؛ موضعی که همچنان به‌عنوان یک عامل حمایتی برای ارز عمل می‌کند.

تمرکز اکنون به انتشار داده‌های اولیه (فلش) PMI آمریکا در روز جمعه معطوف می‌شود، پس از آن‌که قرائت‌های قبلی در محدوده رشد باقی مانده بودند. از منظر تکنیکال، این جفت‌ارز در نمودار چهارساعته در 0.7115 معامله شد و بالای میانگین متحرک ساده 20 دوره‌ای در 0.7104 و میانگین متحرک ساده 100 دوره‌ای در 0.7053 باقی ماند؛ با حمایت افقی در 0.7103. RSI حوالی 58 قرار داشت. سطوح مقاومت در 0.7120، سپس 0.7124 و 0.7132 مشخص شد، در حالی‌که حمایت اولیه در 0.7104 و 0.7103 دیده می‌شد و سطح 0.7053 در پایین‌تر به‌عنوان تکیه‌گاه عمیق‌تر مطرح بود.

استراتژی‌های معاملاتی و چشم‌انداز تکنیکال

به معامله‌گران ابزارهای مشتقه توصیه می‌کنیم تا زمانی که AUD/USD بالای سطح حمایتی کلیدی 0.7103 قرار دارد، بر خرید اختیار خرید (Call) کوتاه‌مدت یا تدوین ساختارهای لانگ تمرکز کنند. با توجه به قرار گرفتن میانگین متحرک ساده 100 دوره‌ای در سطح پایین‌تر 0.7053، هرگونه افت قیمت به سمت این ناحیه می‌تواند نقطه ورود با احتمال موفقیت بالاتر برای سناریوهای بازگشت صعودی باشد. این دیدگاه سازنده با RSI در سطح 58 نیز تقویت می‌شود که نشان می‌دهد بازار هنوز پیش از ورود به محدوده اشباع خرید، فضای کافی برای ادامه حرکت دارد.

پویایی‌های بنیادین و محرک‌های نوسان

باید این قدرت تکنیکال را در برابر سیگنال‌های اقتصادی ترکیبی استرالیا بسنجیم؛ جایی که نرخ بیکاری اخیراً تا 4.2% افزایش جزئی داشته، در حالی‌که انتظارات تورمی جهش کرده است. اگرچه سرد شدن بازار کار معمولاً محرکی برای کاهش نرخ بهره است، تصمیم بانک مرکزی استرالیا برای ثابت نگه داشتن نرخ نقدی در 4.35% همچنان یک کف متمایل به انقباض (هاوکیش) برای دلار استرالیا ایجاد می‌کند. برای معامله‌گران آپشن، این کشمکش بنیادین می‌تواند استفاده از اسپرد اختیار خرید صعودی (Bull Call Spread) را توجیه کند تا ضمن محدود کردن افت ارزش زمانی پرمیوم، از ظرفیت رشد احتمالی تا سقف مقاومت 0.7132 بهره‌مند شوند.

در آستانه انتشار داده‌های فلش شاخص مدیران خرید (PMI) آمریکا در روز جمعه، که بازارها انتظار دارند عددی در محدوده رشد و حوالی 51.0 ثبت شود، باید برای افزایش نوسان آماده بود. از نظر تاریخی، داده‌های قوی آمریکا به‌طور موقت باعث تقویت دلار شده و عقب‌نشینی‌های تند اما کوتاه‌مدت در این جفت‌ارز ایجاد کرده است. برای بهره‌برداری از این نوسانات سریع، معامله‌گران می‌توانند از استرادل‌های نزدیک به قیمت (Near-the-Money Straddle) استفاده کنند یا در صورت افت جفت‌ارز به سمت میانگین متحرک ساده 20 دوره‌ای در 0.7104، منتظر خرید در اصلاح‌ها بمانند.